The Real Price of a Loan: High-Cost Traps and Safer Options

Lenders like to talk about the fee or the payment: "Only $15!" or "Just $50 a week!" But the fee alone does not tell you if a loan is cheap. You need two numbers. The APR (annual percentage rate) is the yearly cost of a loan, including interest and most fees, shown as a percent. It lets you compare a two-week loan and a one-year loan in the same way. The total of payments tells you how many dollars you will pay in all.

Turn a fee into an APR

1. Divide the fee by the amount you borrow.
2. Multiply by 365, then divide by the number of days in the loan.
3. Multiply by 100 to get a percent.

$15 ÷ $100 × 365 ÷ 14 days × 100 = about 391% APR

A fee of $15 for each $100 is common for payday loans, the Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) says. That APR is more than 15 times the APR of a credit card that charges 25%.

High-cost products to know

• Payday loan: a small loan due on your next payday. Fees often run from $10 to $30 for each $100, depending on state law.
• Car title loan: a short loan, often 15 or 30 days, where you give the lender your car title. The title is the official paper that shows who owns the car, so the lender can take the car if you do not pay. The Federal Trade Commission (FTC) says monthly fees can be as high as 25%, about 300% APR. If you cannot pay, you can lose the car.
• Online installment loan: small monthly payments, but the APR can be 100% or more.
• Rent-to-own, buy now, pay later, and pay advance apps: see the section below.

Κάθε μέρος στην περιοχή μας περιορίζει το τι μπορούν να χρεώσουν οι δανειστές στα περισσότερα καταναλωτικά δάνεια. Ορισμένα προϊόντα, όπως οι πιστωτικές κάρτες, ακολουθούν άλλους κανόνες.

• DC: Ο νόμος περιορίζει γενικά τους τόκους στο 24% ετησίως και τα δάνεια payday είναι παράνομα στο DC, σύμφωνα με το Γραφείο του Γενικού Εισαγγελέα της DC. Ο Γενικός Εισαγγελέας έχει μηνύσει διαδικτυακούς δανειστές που χρέωσαν περισσότερο τους κατοίκους της DC.
• Μέριλαντ: Για δάνεια 2,000 $ ή λιγότερο, οι αδειοδοτημένοι δανειστές μπορούν να χρεώνουν έως και 2.75% το μήνα στα πρώτα 1,000 $. Αυτό είναι 33% το χρόνο. Οι περισσότεροι δανειστές καταναλωτών πρέπει να έχουν άδεια από το Μέριλαντ.
• Βιρτζίνια: Δεδομένου ότι ο νόμος περί δικαιοσύνης στον δανεισμό τέθηκε σε ισχύ την 1η Ιανουαρίου 2021, τα βραχυπρόθεσμα δάνεια μπορεί να είναι έως και 2,500 $ και συνήθως διαρκούν 4 έως 24 μήνες. Ο δανειστής μπορεί να χρεώσει έως και 36% επιτόκιο συν μηνιαία προμήθεια 8% του δανείου ή 25 $, όποιο είναι μικρότερο. Μπορείτε να έχετε μόνο ένα από αυτά τα δάνεια κάθε φορά και οι διαδικτυακοί δανειστές χρειάζονται επίσης άδεια Βιρτζίνια.

Ορισμένοι διαδικτυακοί δανειστές αγνοούν αυτά τα όρια. Μπορεί να πουν ότι ακολουθούν τους νόμους μιας άλλης πολιτείας, μιας φυλής ή μιας συνεργαζόμενης τράπεζας. Στη Βιρτζίνια, ένα βραχυπρόθεσμο δάνειο που γίνεται χωρίς άδεια είναι άκυρο, πράγμα που σημαίνει ότι ο δανειστής δεν έχει δικαίωμα να το εισπράξει. Εάν έχετε ήδη ένα τέτοιο δάνειο, μιλήστε με τη νομική βοήθεια προτού σταματήσετε να πληρώνετε.

Ελέγξτε την άδεια ενός δανειστή πριν δανειστείτε

1. Βρείτε το πλήρες νόμιμο όνομα του δανειστή στη δανειακή σύμβαση ή στο κάτω μέρος του ιστότοπού του.
2. Μέριλαντ: αναζητήστε στο NMLS Consumer Access ή καλέστε το Γραφείο Δημοσιονομικού Κανονισμού στο 410-230-6077.
3. Βιρτζίνια: χρησιμοποιήστε τη σελίδα Επαλήθευση άδειας της Επιτροπής Κρατικών Εταιρειών ή καλέστε στο 804-371-9657.
4. DC: ρωτήστε το Υπουργείο Ασφαλίσεων, Κινητών Αξιών και Τραπεζών (DISB) στο 202-727-8000 ή καλέστε την ομάδα Consumer and Tenant Response του Γενικού Εισαγγελέα στο 202-442-9828.
5. Εάν δεν μπορείτε να βρείτε άδεια, μην δανειστείτε. Αναφέρετε την προσφορά.

Ενοικίαση για ιδιοκτησία. Η Άνα βλέπει μια τηλεόραση 600 δολαρίων σε ένα κατάστημα ενοικίασης για «20 δολάρια την εβδομάδα». Για να το αποκτήσει, πρέπει να πληρώσει για 78 εβδομάδες.

20 $ × 78 εβδομάδες = 1,560 $, που είναι 2.6 φορές η τιμή καταστήματος των 600 $

Το Rent-to-own έχει ρυθμιστεί ως ενοικίαση και όχι ως δάνειο, επομένως συχνά δεν θα δείτε ένα APR. Εάν χάσετε μια πληρωμή, το κατάστημα μπορεί να πάρει πίσω το προϊόν και μπορεί να χάσετε αυτό που πληρώσατε. Εάν η Ana εξοικονομήσει 20 $ την εβδομάδα, θα έχει τα 600 $ σε 30 εβδομάδες.

Αγοράστε τώρα, πληρώστε αργότερα (BNPL). Αυτά τα σχέδια χωρίζουν μια αγορά σε λίγες πληρωμές, συχνά τέσσερις σε διάστημα έξι εβδομάδων. Ένα πρόγραμμα μπορεί να είναι δωρεάν εάν πληρώσετε εγκαίρως. Ο κίνδυνος είναι η χρήση πολλών σχεδίων ταυτόχρονα. Οι πληρωμές που πραγματοποιούνται τις ίδιες ημέρες μπορεί να αδειάσουν τον λογαριασμό σας και να προκαλέσουν χρεώσεις υπερανάληψης. Ορισμένες εταιρείες BNPL αναφέρουν πληρωμές σε πιστωτικά γραφεία, επομένως μια χαμένη πληρωμή μπορεί να βλάψει την πίστωσή σας. Οι κανόνες επιστροφής και διαφωνίας μπορεί να διαφέρουν από μια πιστωτική κάρτα, επομένως διαβάστε πρώτα τους όρους.

Πληρώστε εκ των προτέρων εφαρμογές. Η Mei, στο Columbia Heights, μπορεί να λάβει 100 $ από μια εφαρμογή πριν από την ημέρα πληρωμής. Είναι δωρεάν αν περιμένει λίγες μέρες ή 4.99 $ για να το πάρει τώρα. Το ξεπληρώνει από τον μισθό της μια εβδομάδα αργότερα.

4,99 $ ÷ 100 $ × 365 ÷ 7 ημέρες × 100 = περίπου 260% ΑΠΡ

Ένα «φιλοδώρημα» είναι επίσης ένα κόστος δανεισμού, ακόμα κι αν η εφαρμογή το αποκαλεί προαιρετικό. Το 2024, ο Γενικός Εισαγγελέας της DC μήνυσε μια εφαρμογή προκαταβολής πληρωμής. Η αγωγή ανέφερε ότι, με τις χρεώσεις γρήγορης παράδοσης, οι άμεσες προκαταβολές της εφαρμογής κοστίζουν περισσότερο από 300% APR κατά μέσο όρο. Η χρήση μιας εφαρμογής κάθε ημέρα πληρωμής κάνει επίσης κάθε μισθό μικρότερο, επομένως μπορεί να χρειαστείτε άλλη προκαταβολή.

• Ζητήστε ένα πρόγραμμα πληρωμής. Πολλές εταιρείες κοινής ωφέλειας, νοσοκομεία, ιδιοκτήτες και συνεργεία επισκευής θα μοιράσουν έναν λογαριασμό εάν το ζητήσετε πριν από την ημερομηνία λήξης.
• Ρωτήστε τον εργοδότη σας. Ορισμένοι εργοδότες δίνουν προκαταβολή μισθού χωρίς κόστος.
• Ζητήστε από μια πιστωτική ένωση ένα μικρό δάνειο. Πολλοί σας επιτρέπουν να εγγραφείτε εάν ζείτε ή εργάζεστε σε μια συγκεκριμένη περιοχή.
• Χρησιμοποιήστε το ταμείο έκτακτης ανάγκης και μετά γεμίστε το. Δείτε την ενότητα Έναρξη ταμείου έκτακτης ανάγκης.
• Καλέστε το 211 στο DC, το Μέριλαντ ή τη Βιρτζίνια για δωρεάν βοήθεια στην εύρεση τοπικής βοήθειας με ενοίκιο, λογαριασμούς κοινής ωφελείας και φαγητό.

Εναλλακτικά δάνεια Payday πιστωτικής ένωσης

Σύμφωνα με την Εθνική Διοίκηση Πιστωτικών Ενώσεων (NCUA), το 2026 οι ομοσπονδιακές πιστωτικές ενώσεις μπορούν να προσφέρουν Εναλλακτικά Δάνεια Payday (PAL) που:

• Χρεώστε επιτόκιο έως και 28%, συν ένα τέλος αίτησης που δεν υπερβαίνει τα 20 $.
• Δανείστε $200 έως $1,000 για 1 έως 6 μήνες σε άτομα που είναι μέλη για τουλάχιστον ένα μήνα ή έως και $2,000 για 1 έως 12 μήνες χωρίς απαιτούμενη περίοδο αναμονής.
• Δεν μπορεί να ανατραπεί. Ένα άτομο δεν μπορεί να πάρει περισσότερα από τρία σε έξι μήνες.

Δεν προσφέρουν όλες οι πιστωτικές ενώσεις PAL, οπότε ρωτήστε. Ορισμένες πιστωτικές ενώσεις δέχονται έναν ITIN (Ατομικό Αριθμό Φορολογικού Μητρώου) αντί για έναν αριθμό κοινωνικής ασφάλισης.