এটা বৃত্তত ধন: যেতিয়া বেংকে ঋণ নিদিয়ে তেতিয়া ঋণৰ প্ৰৱেশাধিকাৰ

ROSCA আৰু বিশ্বজুৰি তেওঁলোকৰ জনপ্ৰিয়তাৰ বিষয়ে প্ৰবন্ধৰ শৃংখলাৰ এইটো প্ৰথম।

এক বিত্তীয় প্ৰণালী যাক বেঙ্কৰ প্ৰয়োজন নাই

দহজন লোক, দহজন সমান মাহিলী অৱদান। এটা উমৈহতীয়া পুঁজি। প্ৰতি মাহে, এজন অংশগ্ৰহণকাৰীয়ে সংগ্ৰহ কৰা ধন লাভ কৰে। এনেদৰেই এটা ROSCA - এক ঘূৰ্ণনশীল সঞ্চয় আৰু ক্ৰেডিট এছ'চিয়েচন - কাম কৰে। অংশগ্ৰহণকাৰীসকলে তেওঁলোকৰ অৱদানৰ পৰিমাণ আৰু সঘনতাৰ ওপৰত আগতীয়াকৈ সন্মত হয়, তাৰ পিছত প্ৰতিটো সময়ছোৱাত সংগ্ৰহ কৰা ধনৰাশি প্ৰাপ্ত কৰে। যদিও ROSCAত সকলো বিভিন্ন প্ৰকাৰৰ ব্যক্তি অন্তৰ্ভুক্ত থাকিব পাৰে, সেইবোৰ প্ৰায়ে মহিলাসকলে ব্যৱহাৰ কৰে যাৰ মূলধনৰ প্ৰৱেশাধিকাৰ অধিক সীমিত হয়।

কিছুমান প্ৰণালীত বিত্তীয় প্ৰৱেশাধিকাৰ দিয়া নহয়, অৱশ্যে ই ঋণ বা তৰল মূলধনৰ চাহিদা হ্ৰাস নকৰে। প্ৰথম দৃষ্টিত, এটা ROSCA পৰিচিতসকলৰ মাজত এক মৌলিক ব্যৱস্থা যেন লাগিব পাৰে, যদিও ইয়াৰ সৰলতাই এই কথাটো অস্পষ্ট কৰিব পাৰে যে ই এক গুৰুত্বপূৰ্ণ অৰ্থনৈতিক উদ্দেশ্য পূৰণ কৰে, আৰু ই স্পষ্ট অৰ্থনৈতিক যুক্তিৰ ওপৰত আধাৰিত: এটা গোটে ভৱিষ্যতৰ নগদ প্ৰবাহ একত্ৰিত কৰে আৰু সময়ৰ সৈতে এক গোট পৰিমাণৰ প্ৰৱেশাধিকাৰ আৱণ্টন কৰে।

ROSCAৰ দৰে প্ৰথাবোৰ বিভিন্ন দেশত বিদ্যমান আৰু সমগ্ৰ বিশ্বত বিভিন্ন নামেৰে জনাজাত। টণ্টাইন পশ্চিম আফ্ৰিকাত, দক্ষিণ আফ্ৰিকাত ষ্টকভেল, ইজিপ্তত গামিয়াছ, আৰু মেক্সিকোত টাণ্ডাত পোৱা যায়। যদিও এই ব্যৱস্থাবোৰে নিয়মীয়া, সন্মত অৱদান আৰু এক উমৈহতীয়া পুঁজিৰ ক্ৰমিক বিতৰণৰ ROSCA নীতি অনুসৰণ কৰে, এই প্ৰতিষ্ঠানবোৰ অপৰিহাৰ্যভাৱে বিনিময়যোগ্য নহয় কিয়নো তেওঁলোকৰ নিয়ম, সদস্যপদ আৰু অতিৰিক্ত বৈশিষ্ট্য আৰু কাৰ্য পৃথক হয়।

বেংক বা পৰম্পৰাগত ঋণ চুক্তি অবিহনে মানুহে ইজনে সিজনক বিত্ত যোগান ধৰিবলৈ কিয় ইচ্ছুক? এটা উত্তৰ ধনৰ প্ৰৱেশাধিকাৰৰ বিষয়ে। কম সুতৰ হাৰত বেংক ঋণ লাভ কৰিব নোৱাৰা লোকৰ বাবে, ROSCA-ত যোগদান কৰিলে গোটটোৰ সন্মত অৱদানৰ জৰিয়তে মূলধন প্ৰাপ্ত কৰাৰ এক উপায় প্ৰদান কৰিব পাৰে। কিন্তু ই এক ব্যয়-মুক্ত ঋণ বা বেংকিং সামগ্ৰীৰ বাবে এক সাৰ্বজনীন বিকল্পও নহয়: লাভালাভবোৰ পুঁজি প্ৰাপ্ত কৰা ক্ৰম, অংশগ্ৰহণকাৰীসকলৰ নিৰ্ভৰযোগ্যতা আৰু নিৰ্দিষ্ট গোটৰ নিয়মৰ ওপৰত নিৰ্ভৰ কৰে।

যেতিয়া সঞ্চয় সামূহিক বিত্ত হৈ পৰে

এক অৰ্থত ROSCA এ দুটা কাৰ্য একত্ৰিত কৰে: যিসকলে সোনকালে পুঁজি লাভ কৰে তেওঁলোকৰ বাবে বিত্তীয় সম্পদৰ আগতীয়া প্ৰৱেশাধিকাৰ, আৰু যাৰ পাল পিছত আহে তেওঁলোকৰ বাবে শৃংখলাবদ্ধ সঞ্চয়। গোটৰ নিয়মৰ ওপৰত নিৰ্ভৰ কৰি, অৰ্ডাৰটো ড্ৰ', পাৰস্পৰিক চুক্তি, অংশগ্ৰহণকাৰীৰ প্ৰয়োজনীয়তাৰ তাৎক্ষণিকতা, বা নিলামৰ দ্বাৰা নিৰ্ধাৰণ কৰা হ'ব পাৰে। অৰ্থনীতিৰ দৃষ্টিকোণৰ পৰা, ROSCA বেংক ঋণৰ সম্পূৰ্ণ বিনামূলীয়া বিকল্প নহয়। স্পষ্টভাৱে উল্লেখ কৰা সুতৰ হাৰৰ অনুপস্থিতিৰ অৰ্থ এইটো নহয় যে কোনো অৰ্থনৈতিক ব্যয় নাই। যিজন অংশগ্ৰহণে পুঁজি লাভ কৰে তেওঁ প্ৰথমে ধনৰ আগতীয়া প্ৰৱেশাধিকাৰৰ পৰা লাভান্বিত হয়; শেষত ইয়াক প্ৰাপ্ত কৰা অংশগ্ৰহণকাৰীয়ে মুদ্ৰাস্ফীতিৰ আশংকা আৰু গোটৰ আন সদস্যসকলে ডিফল্ট হোৱাৰ আশংকা বহন কৰে। কিছুমান প্ৰকাৰৰ ROSCA-ত, এই সময়ৰ ভাৰসাম্যহীনতা নিবিদা বা অন্যান্য আৱণ্টন নিয়মৰ জৰিয়তে পূৰণ কৰা হয়, কিন্তু এনে প্ৰক্ৰিয়াই ব্যৱস্থাটোৰ অৰ্থনীতিও সলনি কৰে।

অংশগ্ৰহণকাৰীসকলৰ অৰ্থনৈতিক স্থিতি একে নহয়। যিগৰাকী মহিলাই ধন লাভ কৰে তেওঁ নিজে জমা কৰাতকৈ আগতে ধনৰ পৰিমাণটো প্ৰাপ্ত কৰে। দৰাচলতে, তেওঁৰ আগতীয়া পৰিশোধ আন অংশগ্ৰহণকাৰীসকলৰ পৰৱৰ্তী অৱদানৰ দ্বাৰা বিত্ত যোগান ধৰা হয়। যিগৰাকী মহিলাৰ পাল শেষত আহে তেওঁ প্ৰথমে নিয়মীয়া পৰিশোধ কৰে আৰু কেৱল চক্ৰটোৰ শেষতহে পুলড অংক লাভ কৰে।

দহগৰাকী মহিলাৰ এটা কাল্পনিক গোটৰ কথা বিবেচনা কৰক য'ত প্ৰতিজনে প্ৰতি মাহে RUB 10,000 অৰিহণা যোগায়। সেয়েহে উমৈহতীয়া পুঁজিৰ পৰিমাণ হৈছে RRUB 100,000। যদিহে সকলোৱে সময়মতে অৰিহণা যোগায় আৰু চক্ৰটো ব্যাঘাত নোহোৱাকৈ আগবাঢ়ে, এজন অংশগ্ৰহণকাৰীয়ে প্ৰতি মাহে পুঁজি লাভ কৰে। দহ মাহৰ ভিতৰত, প্ৰতিজন অংশগ্ৰহণকাৰীয়ে ইয়াক এবাৰ প্ৰাপ্ত কৰে।

ধনৰ সময় মূল্য বিবেচনা কৰিলে পাৰ্থক্যবোৰ বিশেষভাৱে স্পষ্ট হৈ পৰে। আমি অৰ্থনীতিৰ পৰা জানো যে, আজি RUB 100,000 প্ৰাপ্ত কৰাটো এতিয়াৰ পৰা ন মাহৰ পিছত একে পৰিমাণ প্ৰাপ্ত কৰাৰ সমান নহয়। অৰ্থনৈতিক ফলাফল মুদ্ৰাস্ফীতি, ধনৰ বিকল্প ব্যৱহাৰৰ পৰা সাম্ভাব্য লাভ, আৰু আন অংশগ্ৰহণকাৰীসকলে তেওঁলোকৰ দায়বদ্ধতা পূৰণ কৰাত বিফল হোৱাৰ বিপদাশংকাৰ দ্বাৰা প্ৰভাৱিত হয়।

এই সকলোবোৰে এটা গুৰুত্বপূৰ্ণ কথাৰ ওপৰত গুৰুত্ব আৰোপ কৰে যি হৈছে যে ROSCA এ নিজে অতিৰিক্ত বিত্তীয় সম্পদ সৃষ্টি নকৰে। ই বিদ্যমান আৰু প্ৰত্যাশিত অৱদানৰ প্ৰৱেশাধিকাৰ পুনৰ নিৰ্ধাৰণ কৰে, সেইবোৰ ব্যৱহাৰ কৰিব পৰা ক্ৰম সলনি কৰে। এই কাৰণে, ইয়াক নতুন পুঁজিৰ উৎস হিচাপে নহয়, সামূহিক বিত্ত আৰু পাৰস্পৰিক সঞ্চয়ৰ এক প্ৰণালী হিচাপে ভালদৰে বুজা যায়।

নাৰীৰ অংশগ্ৰহণ কিয় অৰ্থনৈতিক গৱেষণাৰ বিষয় হৈ পৰিছিল

অৰ্থনীতিবিদ চিৱান এণ্ডাৰছন আৰু জিন-মেৰী বালেণ্ডে আগতে ROSCAৰ অভিজ্ঞতামূলক তথ্য ব্যৱহাৰ কৰি সামূহিক সঞ্চয় আৰু ঘৰৰ ভিতৰত সম্পদৰ আৱণ্টন পৰীক্ষা কৰিছিল। [1]

কেনিয়াৰ নাইৰোবিৰ নিম্ন উপাৰ্জনৰ অঞ্চলত তেওঁলোকৰ ROSCAৰ নমুনাত বেছিভাগ ROSCA মহিলাৰে গঠিত আছিল। অংশগ্ৰহণকাৰীসকলৰ মাজত তেওঁলোকৰ নিজা উপাৰ্জনৰ বিবাহিত মহিলাসকল বিশেষভাৱে সাধাৰণ আছিল। প্ৰবন্ধটোত এই প্ৰক্ৰিয়াক "তেওঁৰ স্বামীৰ তাৎক্ষণিক ব্যৱহাৰৰ দাবীৰ পৰা তেওঁৰ সঞ্চয় সুৰক্ষিত কৰাৰ" এক সুযোগ হিচাপে বৰ্ণনা কৰা হৈছে।

গৱেষকসকলে পৰিয়ালৰ ভিতৰত বিত্তীয় সম্পদৰ বিতৰণৰ সৈতে সম্পৰ্কিত এক ব্যাখ্যাৰ প্ৰস্তাৱ আগবঢ়াইছিল: ROSCAত অংশগ্ৰহণে এগৰাকী মহিলাক তেওঁৰ সঞ্চয়ৰ ওপৰত নিয়ন্ত্ৰণ বাহাল ৰখাত সহায় কৰিব পাৰে আৰু তেওঁলোকক ঘৰুৱা ব্যৱহাৰত তৎক্ষণাৎ ধন ব্যয় কৰাৰ দাবীৰ পৰা সুৰক্ষিত কৰিব পাৰে।

এই অধ্যয়নটোৱে এক বহল অৰ্থনৈতিক প্ৰশ্নৰ ওপৰতো স্পৰ্শ কৰে যি অৰ্থনৈতিক বিকাশ সাহিত্যৰ এক গুৰুত্বপূৰ্ণ বিষয়: আন্তঃঘৰুৱা সম্পদ আৱণ্টন। পৰম্পৰাগত ঘৰুৱা মডেলবোৰে পৰিয়ালটোক এক একক অৰ্থনৈতিক একক হিচাপে গণ্য কৰিব পাৰে যি আয় আৰু ব্যয়ৰ বিষয়ে সমন্বিত সিদ্ধান্ত লয়। উন্নয়ন অৰ্থনীতিবিদ আৰু অন্যান্যসকলৰ পৰা অধিক গৱেষণাই দেখুৱায় যে বাস্তৱত, স্বামী-স্ত্ৰীৰ আগ্ৰহ পৃথক হ'ব পাৰে। তেওঁলোকৰ বিভিন্ন অগ্ৰাধিকাৰ, পৰিকল্পনাৰ দিগন্ত, আৰু তেওঁলোকে উপাৰ্জন কৰা ধনৰ ওপৰত নিয়ন্ত্ৰণৰ মাত্ৰা থাকিব পাৰে।

এনে পৰিস্থিতিত, আৰ.ও.এছ.চি.এ.-য়ে এক অতিৰিক্ত উদ্দেশ্য পূৰণ কৰিব পাৰে: কেৱল অংশগ্ৰহণকাৰীসকলক সঞ্চয় কৰাত সহায় কৰাই নহয়, কিন্তু তেওঁলোকৰ উপাৰ্জনৰ অংশৰ ওপৰত ব্যক্তিগত নিয়ন্ত্ৰণকো সমৰ্থন কৰে। এণ্ডাৰছন আৰু বালেণ্ডৰ ফলাফলবোৰ অৱশ্যে প্ৰমাণ হিচাপে ব্যাখ্যা কৰা উচিত নহয় যে পাৰিবাৰিক মতভেদ হৈছে মহিলাসকলে ROSCA ত অংশগ্ৰহণ কৰাৰ এক সাৰ্বজনীন কাৰণ। অধ্যয়নটোৱে এক নিৰ্দিষ্ট নাইৰোবি নমুনাত দেখা পোৱা এক প্ৰক্ৰিয়া চিনাক্ত কৰে। আন দেশ আৰু সামাজিক গোটত ইয়াৰ প্ৰাদুৰ্ভাৱৰ বাবে পৃথক অনুসন্ধানৰ প্ৰয়োজন।

ROSCA হৈছে উন্নয়নশীল দেশবোৰত এক পুনৰাবৃত্তি হোৱা বিষয় আৰু সেয়েহে আমি ROSCAৰ ওপৰত ব্লগ পোষ্টৰ এটা শৃংখলা প্ৰকাশ কৰিম আৰু তেওঁলোকে কেনেদৰে মহিলাসকলক অন্যথা ঢুকি নোপোৱা বিত্তীয় সম্পদ প্ৰাপ্ত কৰাৰ বাবে এক চেনেল প্ৰদান কৰে।

তথ্যসূত্ৰ[সম্পাদনা কৰক]

1. এণ্ডাৰছন, এছ., বালেণ্ড, জে.-এম. (2002). ৰস্কাৰ অৰ্থনীতি আৰু আন্তঃগৃহস্থ সম্পদ আৱণ্টন। দ্য কোৱাৰ্টাৰলি জাৰ্নেল অফ ইকনমিক্স, 117(3), 963–995.
   https://doi.org/10.1162/003355302760193931