Down Payment Help and Loan Types in DC, Maryland, and Virginia

Most buyers use one of four kinds of mortgage. The biggest differences are how much you must put down, who can qualify, and what kind of mortgage insurance you pay.

If you are not a U.S. citizen or green card holder, ask each lender which loans you can get. Rules for conventional loans are different from FHA rules, and some local lenders offer their own loans for ITIN borrowers. A housing counselor can help you find them. Since June 2026, federal regulators have asked banks to look more closely at customers who use an ITIN. Some may ask for more documents or say no, so ask before you apply.

Home Purchase Assistance Program (HPAP)

The DC Department of Housing and Community Development (DHCD) runs HPAP, and the DC Housing Finance Agency (DCHFA) helps manage it. HPAP gives interest-free loans to help low- and moderate-income first-time buyers buy a home in DC.

• Who: first-time buyers. For HPAP, that means you have not owned any home or other residential property in the last three years. DC residents come first. Some people who have worked in DC for at least a year can also apply.
• Where: the home must be in DC, and it must be your main home.
• How much: it depends on your income and household size. DHCD updates its table every year.
• Repayment: lower-income buyers make no monthly payments. Moderate-income buyers start making payments in the sixth year. The whole loan is due if you sell, refinance (with some exceptions), or stop living in the home. To refinance means to take out a new mortgage to pay off your old one, often to get a lower rate.
• How to apply: through a community organization, such as Housing Counseling Services, the Latino Economic Development Center (LEDC), or MANNA.

HPAP money is limited. For fiscal year 2026, DHCD said it would help applicants first-come, first-served. Funding and rules can change each fiscal year. DC's fiscal year starts on October 1, so ask a counselor early about timing.

DC Open Doors

DC Open Doors, from DCHFA, offers home loans with down payment help for homes in DC. As of September 2026, its website said:

• First-time and repeat buyers can use it, and you do not need to live in DC now.
• There is an income limit, and the minimum credit score is 640.
• A down payment assistance loan can cover your full minimum down payment.
• That loan has 0% interest and no monthly payments. It is due after 30 years, or sooner if you sell, refinance, or stop living in the home.

메릴랜드 모기지 프로그램(MMP)

• 1st Time Advantage 대출은 첫 주택 구매자를 위한 것입니다. 여기에는 최근 3년 이내에 주거를 소유하지 않은 사람들도 포함됩니다. 일부 재향군인과 특정 대상 지역의 구매자도 자격이 될 수 있습니다.
• 플렉스 대출은 처음 구매하거나 재구매하는 사람들을 위한 것입니다.
• 대부분의 MMP 대출은 0% 연기 대출로 계약금 지원이 제공됩니다. 2026년에는 단정 $6,000 또는 첫 번째 모기지의 3%, 4%, 또는 5%에 해당하는 금액이 옵션으로 제공되었습니다. 예를 들어 매각이나 재융자 시 등 첫 번째 모기지가 종료될 때 상환합니다.
• 일부 고용주와 같은 승인된 파트너가 도움을 주면, MMP는 일부 대출에서 최대 2,500달러까지 추가 매칭을 제공할 수 있습니다.
• 모든 차용인은 승인된 주택 구매자 교육 수업을 반드시 수강해야 합니다.
• 몽고메리 카운티와 프린스 조지스 카운티에는 구매자를 위한 특별 대출이 있습니다.
• MMP 승인 대출 기관을 통해 신청해야 합니다.

버지니아 하우징

• 버지니아 하우징은 승인된 대출 기관을 통해 소득과 가격 한도를 두고 주택 대출을 제공합니다.
• 계약금 지원 보조 금은 진정한 보조금이므로 절대 갚지 않습니다. 이 보조금은 첫 주택 구매자와 특정 지역에서 재구매자가 해당되는 버지니아 주택 대출을 이용하는 경우를 위한 것입니다.
• 클로징 비용 지원 보조금은 버지니아 하우징을 통해 VA 또는 USDA 대출을 받는 구매자에게 도움을 줄 수 있습니다. 하지만 이 대출은 절대 상환되지 않습니다.
• 많은 버지니아 주택 대출은 무료 주택 구매자 수업을 요구합니다. 직접 또는 온라인으로 들을 수 있습니다. 온라인 과정은 약 8시간 정도 소요됩니다.

이 지역의 일부 카운티와 시는 자체 프로그램을 운영하기도 합니다. HUD 승인 주택 상담사가 어떤 프로그램이 적합한지 알려줄 수 있습니다.

모든 프로그램마다 고유한 규칙이 있습니다. 주택에 제안하기 전에 다음과 같은 질문을 하세요:

• 가구 규모의 소득 한도는 얼마인가요?
• 주택 가격에 한도가 있나요?
• 이 프로그램은 첫 구매자를 어떻게 정의하나요?
• 그 집에서 주된 집으로 살아야 하나요? 얼마나 오래 살 수 있나요?
• 주택 구매자 수업이 필수인가요? 어떤 수업이 포함되나요?
• 필요한 최소 신용 점수와 최대 DTI는 얼마인가요?
• 내 돈으로 얼마나 투자해야 할까?
• 보조금인가요, 아니면 대출인가요? 대출이라면 언제 갚아야 하나요: 팔 때, 재융자할 때, 이사 갈 때, 아니면 일정 기간 후에 상환해야 하나요?
• 다른 프로그램과 병행할 수 있나요?
• 제 이민 신분이나 ITIN으로 구매자를 받나요?
• 지금 자금이 확보되어 있고, 승인은 얼마나 걸리나요?
• 이 프로그램 사용 승인을 받은 대출 기관은 어디인가요?

답변은 서면으로 받으세요. 프로그램 규칙과 금액은 종종 새 회계연도 초에 변경됩니다.

소액의 계약금을 내면 대출 기관은 더 큰 위험을 감수합니다. 모기지 보험은 당신이 상환을 중단했을 때 대출 기관을 보호합니다. 당신을 보호하지는 않지만, 낮은 계약금을 가능하게 하는 이유입니다.

일반 대출의 PMI

일반 대출에서 20% 미만의 계약금이 내릴 경우, 보통 매달 납부금에 민간 모기지 보험(PMI)을 납부하게 됩니다. 연방법은 두 가지 주요 종료 방법을 명시하고 있습니다:

• 대출 잔액이 주택 원래 가치의 80%에 도달할 예정일 때 서비스 제공자에게 PMI 해지를 서면으로 요청할 수 있습니다. 좋은 상환 이력이 필요하며, 주택 가치가 하락하지 않았음을 입증하는 등 다른 조건도 충족해야 합니다.
• 잔액이 원래 가치의 78%에 도달할 예정이면 서비스 제공자가 PMI를 자동으로 종료해야 하며, 납부가 최신 상태라면 말입니다.

FHA 주택담보대출 보험

FHA 대출은 두 가지 보험료를 부과합니다. 2026년 9월 기준으로 선불 보험료는 대출 금액의 1.75%이며, 대출에 추가로 추가할 수 있습니다. 또한 매년 납부하는 보험료가 있으며, 이는 월 납부금의 일부로 납부됩니다. 3.5%를 납부하는 대부분의 구매자에게 연간 보험료는 대출의 0.55%이며, 대출 기간 동안 지속됩니다. 10% 이상 계약금을 내면 11년 후에 종료됩니다. 일부 소유자는 나중에 일반 대출로 재융자를 하여 상환을 중단하기도 합니다.

$350,000 주택 − $12,250 계약금 = $337,750 대출; $337,750 × 0.55% ÷ 12 = 시작 시 월 약 $155