Buying a Car: Get a Fair Loan and Avoid Dealer Traps

El pago del préstamo es solo una parte de lo que cuesta un auto. Antes de comprar, suma todo lo que pagarás cada mes. Luego revisa que el total encaje en tu plan de gastos después de renta, comida y ahorros.

• Seguro. DC, Maryland y Virginia requieren seguro de auto. Desde el 1 de julio de 2024, Virginia ya no permite que los conductores paguen una tarifa en lugar de comprar seguro. Obtén cotizaciones de seguro antes de elegir un auto. El precio puede variar mucho según el modelo del auto y el código postal.
• Impuestos y cuotas. Pagas un impuesto al titular el auto. En 2026, el impuesto de titularidad en Maryland es del 6.5% del precio de la mayoría de los vehículos. En el norte de Virginia, condados y ciudades como el condado de Fairfax también cobran un impuesto al auto cada año.
• Gasolina o carga, peajes y estacionamiento. Piensa en tu traslado, un permiso de estacionamiento o cochera, y los carriles de peaje.
• Mantenimiento y reparaciones. Cambios de aceite, llantas, frenos e inspecciones. Los autos antiguos suelen necesitar más reparaciones.

Con una preaprobación, un banco o cooperativa de crédito revisa tu solicitud y te dice cuánto te prestará y a qué tasa, antes de que elijas un auto. Así conoces tu presupuesto y puedes saber si la oferta de préstamo del concesionario es mejor o peor.

1. Revisa tus reportes de crédito gratis y disputa cualquier error. Consulta leer tu reporte de crédito.
2. Solicita en dos o tres prestamistas, como tu banco y una cooperativa de crédito. El CFPB dice que estas revisiones de crédito deben tener entre 14 y 45 días de diferencia, para que cuenten como una sola consulta.
3. Compara las ofertas por APR, plazo del préstamo y total de pagos, no solo el pago mensual.
4. Decide el precio total más alto que pagarás y anótalo.
5. Lleva tu mejor oferta escrita al concesionario y pídele que ofrezca una tarifa más baja.

Cuando un concesionario arregla tu préstamo, la tasa suele ser la tasa del prestamista más intereses extra que le pagan al concesionario, explica el CFPB. Puedes preguntar si hubo otras ofertas con tasas más bajas.

¿No tienes número de seguro social? Pregunta a bancos y cooperativas de crédito si aceptan un ITIN para préstamos de autos. Algunos sí. Ten cuidado si un concesionario te dice que nadie más te prestará. Revisa tú mismo primero.

Algunos concesionarios mezclan el precio del auto, tu intercambio y el préstamo, y solo hablan del pago mensual. Esto dificulta ver cuánto estás pagando. Acuerda cada parte por separado, en este orden:

1. El precio del auto, incluyendo todas las comisiones del concesionario.
2. El valor de tu recompra, si tienes uno.
3. El préstamo: APR, plazo y total de pagos.

Puedes negociar el precio, el valor de entrega, la TAE, los complementos y las comisiones del distribuidor como las tarifas de documentos. No puedes negociar impuestos, títulos y tarifas de registro establecidas por el gobierno.

Lista de verificación para visitas al concesionario

• Tengo mi preaprobación y mi precio más alto por escrito.
• Para un auto usado, leí la calcomanía de la Guía del Comprador en la ventana. Dice si el auto se vende "tal cual", sin garantía de concesionario, o con garantía.
• Un mecánico en quien confío inspeccionó el auto antes de que aceptara comprarlo.
• Dije que no a los complementos que no quiero, como un contrato de servicio, grabado en ventanas o seguro GAP, que paga lo que aún debes más allá del valor del auto si el auto es robado o destruido.
• Si debo más de lo que vale en mi auto viejo, revisé que esa cantidad no esté oculta en el nuevo préstamo.
• Cada espacio en blanco en el contrato se llena, y los números coinciden con lo que acordamos.
• El préstamo es definitivo, y ya he firmado copias de todo antes de irme.

In many families, a relative with good credit is asked to cosign. A cosigner is not just a reference. You promise to pay the loan if the borrower does not.

• You may have to pay the full amount, plus late fees and collection costs.
• In many states, the lender can collect from you without first trying to collect from the borrower.
• The loan shows on your credit report. Late payments can hurt your credit, and the debt can make it harder for you to borrow.
• The lender must give you a paper called the Notice to Cosigner that explains these risks. Read it.

Cosigning checklist

• I could pay the whole loan myself if I had to, without hurting my own family's budget.
• I have seen the borrower's budget, and the payment fits.
• I have copies of the contract, the Truth in Lending disclosure (the box of key loan numbers: the amount financed, the finance charge, the total of payments, and the APR), and the Notice to Cosigner.
• The lender agreed to tell me in writing if a payment is missed.
• I will check my credit reports often.

You can say no. You can still help in other ways, such as helping the person find a credit union loan or a less expensive car.

I care about you, and I want you to get a car. But I cannot cosign. If something goes wrong, I would owe the whole loan, and my family depends on my credit. I can help you look for a credit union loan or a less expensive car.